Correlação inter-mercado forex

Correlações de intercâmbio e # 8211; Aprenda mercado de Forex.

Compartilhe este artigo forex:

Correlações de intercâmbio e # 8211; Compreender o mercado cambial.

Como o ouro que receberá.

A conexão entre o ouro e as bonecas, a nota inicial, o ouro e também o dólar dos EUA não saem da rede realmente bem.

Quando o dólar sobe, o ouro cai e vice-versa.

Durante o transcurso da crise econômica do tempo na lógica tradicional, o comerciante de ouro verde tende a perder.

O ouro mantém o valor intrínseco em brilho 100% natural, que é diferente de vários outros ativos.

Entre a relação inversa do ouro e do dólar hoje em dia ainda está presente, além de uma dinâmica alterada.

O valor é seguro graças ao dólar, sempre que há um problema financeiro no mundo, os investidores não podem voltar ao dólar.

Um indicador de crescimento ocorre quando é o contrário.

Atualmente, a Austrália é o terceiro maior escavador de ouro do mundo, com uma venda anual no valor de US $ 5 bilhões.

O AUD / USD tem uma enorme correlação de 80% com o preço do ouro.

A moeda da Suíça e também conhecido como o franco têm uma forte conexão ao ouro. O USD / CHF geralmente aumenta quando o preço do ouro desliza com a ajuda do dólar como moeda base.

O conjunto mergulha junto com o aumento do custo do ouro. Em comparação com o dólar australiano, o franco suíço junto com o ouro se move devido ao fato de que 25 por cento do dinheiro da Suíça é respaldado por reservas de ouro.

A relação entre moedas significativas e ouro é extremamente importante no setor comercial.

Correlativas inter-mercado.

Assim como existem muitas correlações intra-mercado entre pares de moedas, também existem muitas correlações inter-mercado entre o Forex e outros mercados financeiros, como ações, títulos e commodities. Os comerciantes que desenvolvem uma compreensão dessas correlações, juntamente com suas importantes relações fundamentais e psicológicas, podem usá-las para sua vantagem, criando estratégias que encadernam esses relacionamentos.

Neste artigo, procuraremos cobrir as três correlações mais poderosas das inter-mercado:

US Dollar Index and Currencies Índices de Ações Globais e Moedas Ouro e Moedas.

1. Índice e moedas do dólar dos EUA.

O índice do dólar norte-americano O índice do dólar norte-americano (USDX) é um contrato de futuros listado nas bolsas de futuros do New York Board of Trade (NJBOT) e de instrumentos financeiros com base em Dublin (FINEX). O índice do dólar dos EUA fornece ao mundo um barómetro abrangente do valor do dólar dos EUA. Assim como a Média Industrial Dow Jones fornece uma indicação geral do valor do mercado acionário dos EUA, o Índice de Dólar dos Estados Unidos fornece uma indicação geral do valor internacional do Dólar dos Estados Unidos. O USDX faz isso pela média das taxas de câmbio entre o dólar dos EUA e seis principais moedas do mundo: EUR, JPY, GBP, CAD, CHF e SEK.

A ponderação exata das outras moedas no índice do dólar dos EUA são:

Como você pode ver, há um forte viés europeu para o índice, uma vez que a Eurozone, Reino Unido, Suécia e Switzerzland totalizam 77,3% do índice. Estar no topo é o Euro, que compreende 57,6%, devido sem dúvida, porque a UE é o super poder equivalente do Estado Unidos. Este viés europeu está bem por hoje, pois essas economias representam algumas das maiores do mundo, mas no futuro, se as relações geopolíticas mudassem, que 57,6% (ou qualquer outra ponderação) se tornam mais problemáticas. Se alguns dos países da zona do euro estiverem totalmente à falência e devem afastar-se da UE e do Euro, o índice pode precisar ser re-calibrado. Se outras grandes potências econômicas, como a China, decidirem um dia para depegar o Yuan do U. S.Dollar, então o índice precisaria de algum reequilíbrio para incluir o Yuan.

A razão pela qual se deve olhar para este índice para um indicador da força do dólar e não para um par de moedas únicas, como o USDCAD, é que os efeitos das questões bi-nacionais sobre os preços das moedas são minimizados pelas outras moedas na cesta . Os Estados Unidos estão quase sempre em algum tipo de disputa comercial com a UE, Japão, China, Inglaterra ou mesmo o Canadá, e as relações comerciais são intrincadas e os novos regulamentos, nacionais ou internacionais, podem ter efeitos dramáticos sobre os valores cambiais. Embora haja menos conflitos comerciais com a Suíça neutra, vimos como seu banco central pode intervir diretamente no mercado para garantir que sua moeda não se torne tão forte quanto ao impacto negativo em seu setor exportador. Qualquer país pode ter seus próprios problemas econômicos e flutuações cambiais, mas quando ponderado no USDX, essas flutuações são suavizadas.

Aqui está uma comparação de 6 meses do US Dollar Index com EURUSD realizada em 30 de janeiro de 2018:

Dica: você pode ir para bloomberg e digitar qualquer par de moedas na caixa [?] Adicionar uma Comparação para ver o grau de correlação visual.

Observe o padrão semelhante ao espelho entre o índice do dólar dos EUA e o EURUSD. Quando o dólar norte-americano fortalece, o EURUSD cai, e vice-versa. Você verá mais esse padrão semelhante ao espelho entre o índice do dólar dos EUA eo EURUSD do que entre outros pares de moedas por causa da pesada ponderação do euro no índice.

O que pode ser feito com a forte correlação entre o Índice do Dólar dos EUA e outros pares de moedas é negociado?

Estratégia # 1: imagem mais clara do movimento do dólar norte-americano.

Quando a perspectiva para o U. S.Dollar parece incerta, pode-se olhar para o índice do dólar dos EUA como uma imagem mais clara da situação. Se o dólar norte-americano não estiver no momento, o índice geralmente estará testando o suporte chave e os níveis de resistência, e quando esses níveis estiverem quebrados, muitos comerciantes reagirão ao vazamento desses níveis, empilhando-se na nova tendência. Claro, movimentos poderosos por certos pares de moeda spot podem direcionar o índice de direção, mas ao mesmo tempo, pode-se ver que o próprio índice está provocando mudança nos pares de dólares dos EUA.

Estratégia # 2: Indicador Líder sobre Tendências e Reversões de Tendências.

O dólar é, sem dúvida, o principal motor do mercado de câmbio, o centro da terra através do qual todas as moedas rodam. O índice USD é um indicador para ver oportunidades, já que quase todos os pares estão correlacionados com os usd. Se o índice usd for mais fraco, podemos sentir mais confiança na compra de EURUSD ou na venda de USDCHF, e se for mais forte, podemos sentir-nos mais confiantes em vender EURUSD ou comprar USDCHF. Às vezes, porque o índice USD é um dos principais motores dos mercados de moeda, ele pode fornecer um sinal de reversão de tendência mais rápido nas principais empresas do que assistir a qualquer uma das principais empresas. Cabe a qualquer comerciante sério manter-se atento.

Fontes para o índice do dólar dos EUA:

Sites financeiros que fornecem gráficos gratuitos:

MT4 Brokers que fornecem USDX ou US Dollar em relógio de mercado:

AVA Trader (AVA Broker)

MT4 Indicadores que traçam dólar norte-americano como sub-gráfico:

2. Índices de estoque globais e moedas.

Se qualquer um de nós tem algum conhecimento de finanças antes de negociar moedas, provavelmente está no mercado de negociação de ações ou os índices de ações. Embora existam 100 vezes mais dinheiro negociado em Forex do que os mercados de ações dos EUA, não há dúvida de mais pessoas olhando ou negociando os mercados de ações dos EUA do que os mercados de moeda. Foram apenas os últimos 10 anos que os comerciantes de varejo pularam nos mercados de moeda, enquanto os comerciantes de varejo e os investidores têm negociado ações norte-americanas desde o século XIX. Toda grande rede de TV ou programa de rádio financeira deve cobrir todos os dias os movimentos do Dow Jones, e os mercados de divisas apenas recebem uma cobertura breve, se for o caso. Todos sabem algo sobre estoques, enquanto poucos sabem algo sobre o forex.

Essa maior popularidade dos mercados de ações traz consigo suas próprias vantagens. Como observei na minha seção de análise técnica, muitos indicadores técnicos ou padrões de gráficos são mais poderosos quando mais populares. A popularidade lhes confere um poder auto-realizável. Por exemplo, pode não haver qualquer motivo mágico pelo qual a média móvel de 200 dias tem mais significado do que qualquer outro comprimento e intervalo de tempo além do fato de que a maioria das pessoas é informada de que é o comprimento e o período de tempo a serem observados e quando é cruzado na parte de cima, esta é a cruz de ouro & # 8220; & # 8221; para um forte mercado de alta. O mesmo vale para os mercados. Quanto mais popular o mercado, mais qualquer indicador funciona melhor para ele. Assim, por extensão, se mais pessoas estiverem olhando um indicador popular em um mercado popular, como o Dow Jones, então terá mais significado do que o mesmo indicador em um mercado menos popular. Com muitos outros olhos tentando participar do movimento dos mercados de ações dos EUA, qualquer nova tendência descoberta pode atuar como aviso prévio em qualquer par de moedas fortemente correlacionadas.

Aqui está uma comparação do Dow Jones com EURUSD, GBPUSD, AUDUSD de janeiro de 2018 a janeiro de 2018:

Observe como os três pares de moedas se movem em direções semelhantes com DJ, embora em diferentes amplitudes. Nos últimos dois anos, é claramente visto que o AUDUSD manteve a correlação mais estreita com o DJ, enquanto a EURUSD e a GBPUSD não aumentaram tanto nos últimos dois anos, devido sem dúvida à crise da dívida soberana européia. Quando realizei uma pesquisa no google sobre o relacionamento entre DJ e AUDUSD, descobri rapidamente que David Rodriguez do DailyFX encontra um relacionamento semelhante em seu artigo, Correlations: Australian Dollar Trades as Alternative to Dow Jones.

A correlação entre os índices de estoque dos EUA e o índice do dólar norte-americano não é mais um indicador confiável para a correlação entre os índices de ações dos EUA e os pares de divisas específicos. A razão para isso é a grande ponderação do euro no índice do dólar norte-americano, e como o euro sofreu uma paliza nos últimos dois anos devido à crise da dívida soberana, a correlação entre esses dois índices foi de serra marítima de positivo para negativo para positivo. É mais confiável verificar correlações entre índices de ações individuais e pares de moeda individuais e trabalhar com aqueles que mostram a maior correlação, como a AUDUSD.

Se você encontrar pares de moedas como o AUDUSD que estão mais correlacionados com o DJ ou outros índices financeiros, o que pode ser feito com essas correlações?

Estratégia # 1: Indicador Líder sobre Tendências e Reversões de Tendências.

Provavelmente há mais pessoas olhando as médias móveis e as linhas de tendência no Dow Jones do que em qualquer par de moedas. Isso significa que, quando essas linhas são desenhadas, elas se parecem mais precisas e confiáveis ​​por causa de seu maior grau de popularidade e, por extensão, de profecia auto-realizável. Quando o Dow Jones se rompe com a famosa média móvel de 200 dias, ele indica a todos os comerciantes de ações que os mercados de ações são otimistas, e para todos os comerciantes de moeda que qualquer DJ correlacionado pares como AUDUSD também provavelmente será otimista. De forma semelhante, quando as linhas de suporte e resistência são desenhadas no Dow Jones, e há uma forte ruptura ou descida por essas linhas, pode-se esperar uma forte jogada no DJ que é acompanhado de perto por um forte movimento nos pares de moeda correlacionados pelo DJ.

Dica: eu mencionei a correlação do DJ como uma única correlação possível. Existem muitos outros índices financeiros globais do que o DJ que podem provar ter relações mais confiáveis ​​e atuar como um indicador líder mais rápido. Eu aconselho você a olhar para todos os índices globais em relação a todos os pares de moedas maiores e menores.

Fontes de índices globais.

Sites financeiros que fornecem gráficos gratuitos:

Corretores MT4 que fornecem índices de ações:

3. Ouro e Moedas.

As origens das correlações entre o ouro e o forex são muitas. O ouro é visto como uma alternativa à moeda. É visto como um refúgio seguro em tempos de incerteza. Alguns bancos centrais estão aumentando suas reservas de ouro. Beneficia de níveis de taxas de juros quase zero. Por fim, é visto como uma cobertura de inflação.

O Dólar dos Estados Unidos já foi apoiado inteiramente pelo ouro, ganhando assim o termo & # 8220; greenback & # 8221; mas na década de 1970, durante um ciclo inflacionário, Nixon isolou a ligação ao ouro e, desde então, o dólar sofreu uma queda constante. O franco suíço (CHF) foi uma vez 40% apoiado por ouro e prata, mas abandonou este & # 8220; apoio & # 8221; quando os suíços tiveram que vender grande parte de suas reservas de ouro e prata para se juntarem ao FMI em 2006. Hoje, nenhuma moeda é apoiada em ouro ou prata, já que todas as nações inflaram suas moedas para níveis sem precedentes nos últimos 50 anos. A maioria dos países possui ouro, mas suas reservas de ouro não são propriedade explícita para suportar suas moedas.

Em diferentes momentos nos últimos 20 anos, o ouro tem uma forte correlação com alguns pares de moedas, particularmente os pares de moeda conhecidos como pares de commodities (AUDUSD, NZDUSD e USDCAD). Embora o CAD esteja correlacionado com o petróleo, a correlação não é tão forte em comparação com AUD, NZD e CHF com ouro. O AUD tem o maior empate no ouro, não porque ele tenha as maiores reservas de ouro, mas porque é um dos maiores produtores de ouro. A Austrália continua a ser um grande produtor de ouro, o quarto maior produtor do mundo, vindo atrás da China, África do Sul e Estados Unidos e, como resultado, é natural que o AUDUSD siga um padrão similar ao ouro. A moeda mudou-se para a mercadoria até meados de 2008. Desde meados de 2008, a correlação enfraqueceu um pouco, com ouro em uma corrida de alta em um grau muito maior que o AUDUSD.

Aqui está uma comparação de XAUUSD (Gold) e AUDUSD nos últimos 5 anos, de fevereiro de 2007 a fevereiro de 2018:

De 2007 a 2018, o AUDUSD moveu-se nas mesmas direções que o ouro, mas em diferentes amplitudes. O AUDUSD caiu muito mais do que o XAUUSD na crise financeira de 2008, e recuperou-se do outono, 2 anos depois, em setembro de 2018, enquanto o ouro se recuperou em fevereiro de 2009. XAUUSD ganhou extraordinário 180% nos últimos cinco anos, enquanto o AUDUSD ganhou 40% considerável.

Eu também argumentaria que o ouro e o USD estão negativamente correlacionados. Ouro é conhecido como Antidólar. Quando USD aumenta, os preços do ouro caem e quando o USD cai, os preços do ouro aumentam. Eu não argumentaria necessariamente que o dólar e o dólar em dólares estão negativamente correlacionados, porque o índice de dólar dos EUA tem uma forte ponderação do euro; Em vez disso, eu argumentaria que os pares citados nos EUA, como o USDCHF e o USDJPY, estão negativamente correlacionados com o ouro.

Aqui está uma comparação de XAUUSD (Gold) traçada em relação ao USDCHF e USDCHF nos últimos cinco anos, de fevereiro de 2007 a fevereiro de 2018:

Observe como, quando o ouro estava ganhando força extraordinária nos últimos cinco anos, também foi o Franco e o iene, como refletido na queda constante do USDCHF e do USDJPY. O franco ganhou 25% eo Yen ganhou 35%, quase tanto quanto os 40% da Aussie sem a mesma volatilidade. Por que essa correlação? Porque quando o ouro ganha força, está fazendo isso contra o dólar norte-americano. Da mesma forma, quando o dólar dos Estados Unidos está enfraquecendo, o USDCHF e o USDJPY estão descendo (dólar mais fraco ou CHF ou JPY). Mas o franco suíço mantém uma correlação secreta com o ouro.

USDCHF e ouro. Por cerca de 80 anos, o franco suíço foi considerado um refúgio seguro com uma inflação virtual zero devido ao seu requisito legal de ter 40% de apoio às reservas de ouro. No entanto, seu link de 80 anos para o ouro foi encerrado em 1 de maio de 2000, após um referendo. Em março de 2005, após um programa de venda de ouro para se juntar ao FMI, o Banco Nacional Suíço detém 1.290 toneladas de reservas de ouro (20% dos ativos, metade do que antes). No entanto, o anonimato e a neutralidade da Suíça tornam o franco suíço seguro em tempos turbulentos. O USDCHF desempenha a paridade com os preços do ouro, com o dólar representando um & # 8220; anti-gold & # 8221; aposta e o franco suíço sendo uma cobertura de ouro parcial. Mais recentemente, desde a crise financeira global (2007-2018) e a crise simultânea da dívida soberana (2008-2018), os investidores estão voltando para o franco suíço como uma alternativa européia atraente. É uma moeda parcialmente suportada pelo ouro e também é uma das poucas moedas na Europa que não é o euro.

Essas fortes correlações entre ouro e AUDUSD ou USDCHF podem ser usadas para negociar de forma lucrativa esses pares? A resposta é sim.

Estratégia # 1: Indicador Líder sobre Tendências e Reversões de Tendências.

Pode haver momentos em que é difícil saber quais pares de direção do futuro, como USDCHF e AUDUSD, vão levar. Eles podem estar atualmente presos em uma faixa ou mercado lateral e você não tem nenhuma pista sobre quando e em que direção uma tendência pode ser desenvolvida. Este pode ser o momento de consultar um indicador líder como o gráfico de ouro. Aqui você tira o gráfico de ouro diário e aplica-se a ele uma média móvel de 200 períodos para ver se está acima dela (para uma tendência de alta) ou abaixo dela (para uma tendência de baixa). Então, se você detectar que o ouro está em tendência, você pode encontrar uma maneira de pular em AUDUSD longo ou USDCHF curto em retículos de preço.

Os pares de ouro correlacionados podem até revelar-se indicadores de mercado líderes em ouro. Às vezes, é difícil determinar qual será o principal indicador de mercado (que vai liderar qual) & # 8212; ouro ou as moedas correntes de ouro acima mencionadas. Às vezes, você só precisa experimentar e testar diferentes estratégias baseadas em indicadores para entradas / saídas transplantadas de um gráfico de ouro para gráficos AUDUSD ou USDCHF e, em seguida, alternadamente, entradas / saídas transplantadas de gráficos AUDUSD ou USDCHF para um gráfico de ouro. Você pode se surpreender ao saber que existe um par de moedas que atua como um poderoso indicador de mercado líder para decidir a direção do ouro. Nesse caso, você pode tentar negociar ouro como CFD em muitos corretores estrangeiros não-americanos.

Fontes para Ouro ou XAUUSD:

Sites financeiros que fornecem gráficos gratuitos:

Corretores MT4 que oferecem ouro (XAUUSD) e prata (XAGUSD):

Deixe uma resposta Cancelar resposta.

Postagens recentes.

Postagens recentes.

ADX EA para metatrader4 26 de fevereiro de 2017 Fundamentos do franco suíço 9 de agosto de 2018 Fundamentos da libra 9 de agosto de 2018 Compreensão de amanhã da grande recessão do Japão 9 de agosto de 2018 Indicadores econômicos do iene 9 de agosto de 2018.

Divulgação de risco.

Contate-Nos.

با عرض پوزش چنانچه ساکن ایران هستید توصیه می نماییم تا قانونمند شدن فعالیت در بازارهای بین المللی در بازارهای مالی داخلی سرمایه گذاری نمایید.

Correlativas inter-mercado.

Sem ficar muito técnico, uma correlação entre dois títulos é perfeita quando um cálculo estatístico denominado coeficiente de correlação é +1. Uma correlação negativa perfeita é -1, o que significa que os dois títulos se movem em direções opostas. Um coeficiente de correlação de zero significa que um movimento em uma segurança não possui uma contrapartida consistente na outra.

Na prática, nada em finanças tem uma correlação perfeita com outra coisa, porque nenhum dos títulos são idênticos, mas usamos altos coeficientes de correlação entre dois títulos para prever que uma mudança em um será acompanhada por uma mudança semelhante na outra segurança, seja em sincronizar ou em oposição. Uma vez que todos os títulos financeiros respondem a novos dados econômicos e outros desenvolvimentos, o coeficiente de correlação é uma maneira rápida e barata de evitar qualquer análise demorada. Os coeficientes de correlação permitem ao analista e ao comerciante tirar conclusões.

Mais literas são escritas sobre correlações entre comerciantes do que apenas sobre qualquer outra coisa no mundo do comentário Forex. O caso mais flagrante é a suposta correlação do EUR / USD com o preço do petróleo. Isso não significa que não estão correlacionados. O coeficiente de correlação para o óleo WTI (contrato contínuo da Reuters) eo euro é, de fato, bastante alto, pelo menos na maior parte do tempo e em longos períodos. A correlação é visualmente óbvia:

Petróleo (preto) versus correlação EUR / USD (verde e laranja) em um gráfico mensal.

O problema não está na correlação, mas na conversa sem sentido sobre isso. Quando os analistas do petróleo não conseguem explicar uma mudança no preço do petróleo, eles dizem que "o petróleo está subindo porque o dólar está para baixo". Quando os analistas Forex não conseguem explicar um aumento particular no dólar, eles dizem: "O dólar está em alta porque o petróleo está para baixo. "Esse tipo de raciocínio circular é irritante, especialmente porque negligencia os motivos reais e duradouros que os preços alteram nos fatores de oferta e demanda de petróleo e os verdadeiros motivos pelos quais os preços mudam no EUR / USD, como as políticas do banco central. O aspecto mais horrível da conversação de inter-mercado é o pressuposto de que a correlação é causalidade. "O petróleo aumentou porque o dólar caiu".

Provavelmente há ocasiões em que isso é verdade - que os comerciantes de Forex estão olhando para o petróleo e apenas para o petróleo - mas o verdadeiro motivo do alto coeficiente de correlação é que o petróleo e o dólar estão respondendo a múltiplos fatores na mesma extensão, exatamente do contrário . Um bom caso é o reconhecimento da crise financeira no final de 2008. No gráfico acima, você pode notar que a correlação foi de fato negativa durante a maior parte de 2008.

Você pode ver muitas ocasiões em que o petróleo e o euro se movem inversamente. Veja o próximo gráfico, mostrando os mesmos dados diariamente. A linha azul é a regressão linear dos preços do petróleo, ea linha vermelha é a regressão linear de EUR / USD. Ambos denotam uma verdadeira tendência. Net-net durante este período, o coeficiente de correlação foi inferior a zero, embora tenha havido períodos de movimentos simultâneos em ambos os ativos.

Petróleo (preto) vs. EUR / USD (verde e laranja) correlação inversa em um gráfico mensal. A linha azul é a regressão linear do óleo; o vermelho é a regressão linear de EUR / USD.

A lição aqui é que a alta correlação durante um longo período não é útil ao negociar em um curto período de tempo. O coeficiente de correlação relevante para um comerciante de Forex no euro seria o prazo de 15 minutos, a hora ou o horário diário.

Depois, fala-se de "desacoplamento", agora que os EUA estão se tornando um importante produtor de petróleo e gás por direito próprio, reduzindo a dependência do petróleo estrangeiro e provavelmente se tornando o segundo maior produtor do planeta, depois da Arábia Saudita. À medida que os números de produção de petróleo dos Estados Unidos escalam a cada mês que passa, a justificativa para a correlação não desaparece? Bem, talvez. O principal benefício da auto-suficiência energética é uma melhoria na balança comercial dos EUA, não realmente um driver Forex imediato nos dias de hoje, embora a adição de 1-2% no PIB fará o conhecimento dos comerciantes de Forex. Os preços da energia não estão incluídos no IPC central, portanto, não podemos esperar uma mudança, e mesmo com as proibições de exportação, os Estados Unidos não desfrutam de menores preços do petróleo do que o resto do mundo devido à sua própria produção. Então, você precisa perguntar, o que dissobra?

Podemos encontrar casos em que a correlação e causação do intercâmbio seja clara. Um deles é o período de queda dos preços do petróleo em 2017-2018. À medida que o preço do petróleo caiu, a moeda norueguesa rastreou o declínio. Você pode vê-lo no gráfico abaixo. O óleo é mostrado em preto e a taxa NOK / EUR em velas verdes e laranja. A implicação da correlação óleo / NOK é que o petróleo bruto inclui uma parcela significativa das exportações norueguesas. O menor preço do petróleo significa menor influxo de moeda estrangeira para o país e, portanto, taxas de câmbio mais desfavoráveis.

Correlação de óleo (preto) versus NOK / EUR (verde e laranja) em um gráfico diário.

Esta observação abre uma lata de vermes. Precisamos ter cuidado para não atribuir o mesmo tipo de relacionamento às principais moedas e seus bens de exportação, como é visto no caso da Noruega. A coroa norueguesa não é uma das principais moedas e a economia do país não está entre as maiores do mundo, e nós não conseguimos movimentos claros de um para o outro, como este em mercados maiores. Nos EUA, por exemplo, o coeficiente de correlação entre o petróleo e as ações dos EUA a partir de 1973 mensalmente é -0,003. Quando o petróleo aumenta, as ações dos EUA diminuem, mas por uma quantidade tão pequena que, para todos os propósitos práticos, devemos considerá-lo zero. Este é um caso em que a correlação pode ser alta por períodos curtos, mas não por longos períodos, exatamente o oposto do caso do petróleo e do euro.

Outra relação de longo prazo é o índice de dólar ponderado pelo comércio dos EUA contra o S & P 500. Nos dados mensais de 1967, o coeficiente de correlação é -0,093. A implicação é que um dólar forte é ruim para as ações dos EUA, presumivelmente porque inibe as exportações - mas um número este pequeno é estatisticamente inútil. Talvez se os dados fossem diariamente em vez de mensais ou calculados em um período mais curto, obteríamos, pelo menos, alguns coeficientes de correlação mais altos - mas isso supera o propósito de ter um coeficiente de tamanho único.

Verificando dados.

Se você é um caçador de dados, você pode facilmente realizar exercícios de correlação usando o Excel ou software similar. Mas você também deve dar o próximo passo, que é obter o valor r-quadrado do seu coeficiente de correlação. Criar o valor r-squared (ao quadrar o número) dá-lhe o grau de causalidade que você pode atribuir ao esforço da primeira variável no segundo. No caso do índice S & P e dólar, o valor r-square é 0,0086, o que significa que o movimento nas ações dos EUA não pode ser atribuído aos movimentos no dólar. Isso não quer dizer que alguns movimentos em alguns dias possam estar diretamente relacionados. Por exemplo, durante o auge da crise financeira dos EUA no outono de 2008, tanto o dólar quanto o S & P 500 caíram quase em sincronia. Isso corre diretamente contra a idéia de que o dólar e S & P estão inversamente correlacionados, já que claramente eles estão caindo juntos durante esse período, mas o incidente aponta que esse contexto sempre conta.

Índice do dólar norte-americano (preto) versus correlação S & P 500 (verde e laranja) em um gráfico diário durante setembro-outubro de 2008.

Você pode jogar com correlações até as vacas chegarem em casa, e muitas pessoas fazem. Vemos artigos o tempo todo em que o escritor encontrou uma relação esplêndida e até então desconhecida entre, por exemplo, a soja e o alumínio, ou algo igualmente bizarro (e quase certamente não é válido).

Tendo dado todas essas advertências sobre os abusos que a correlação está sujeita, continua a ser um pouco útil ter uma compreensão do que o mercado Forex acredita sobre correlações, mesmo que o mercado esteja errado. O mercado Forex tende a acreditar se o petróleo está subido, o dólar deve estar desativado. Ele acredita que o euro está positivamente correlacionado com o S & P 500. Essas instâncias de sabedoria de mercado são muito difíceis de matar, não importa quantos dados você jogue neles.

1. Um alto coeficiente de correlação positiva significa que dois títulos se moverão.

na mesma direção. nas direções opostas.

2. O dólar está correlacionado negativamente com o preço do petróleo.

Verdadeiro Falso Às vezes verdadeiro.

3. Em uma situação de crise como o 11 de setembro ou a crise financeira de 2008, as correlações se tornam.

Como usar as correlações do mercado para serem bem posicionadas para grandes movimentos.

Posição Trading com base em configurações técnicas, Gerenciamento de Riscos e Trader Psychology.

-FX é o último grande mercado a ser limpo.

- Você pode procurar outros mercados para confirmar a tendência.

- Correlações principais em SPX500, USDJPY, & amp; UST 10YY para o primeiro trimestre de 2017.

& ldquo; Don & rsquo; t confiar em sua própria opinião e voltar seu julgamento [comércio] até que a ação do próprio mercado confirme sua opinião. & rdquo;

& ldquo; Orgulho de opinião tem sido responsável pela queda de mais homens em Wall Street do que qualquer outro fator. & rdquo;

Pode ser perigoso negociar sob o pressuposto de que existem apenas dois tipos de análise. Os tipos de análise mais comuns que os novos comerciantes serão introduzidos são análises fundamentais e técnicas. A Análise Fundamental é uma forma de olhar para a saúde geral de uma economia e uma moeda, observando a política monetária, bem como a forma como as notícias como folha de pagamento não agrícola imprimem em relação às expectativas. A Análise Técnica analisa os padrões de preços e o ajuda a desenvolver um sistema comercial sob o pressuposto de que "não há nada de novo no preço dos mercados, pois a arte da especulação é tão antiga quanto as colinas e somente os nomes mudaram ao longo dos séculos mas não as emoções ".

Uma nova série de análises está começando a atravessar o mercado FX chamado Intermarket Analysis ou IA. IA, que foi tornada famosa por pessoas como John Murphy, procura correlacionar os mercados para ajudá-lo a detectar a confirmação de um grande movimento ou divergência. Um mercado correlacionado é um mercado que se move em conjunto com um que você negocia. Por exemplo, vamos dizer que você está negociando o SPX500 ou o USDJPY, você poderia olhar para o mercado não comercializado, que está correlacionado para confirmar a nova tendência que você está buscando para trocar.

FX é o último mercado a ser limpo.

Por que faz sentido combinar IA como comerciante de moeda? Simplificando, o mercado FX está subjacente a todos os outros mercados do mundo. A razão pela qual o mercado FX é tão central para outros mercados é que todo mercado tem um preço em uma moeda e, portanto, quando você vê uma impressão para o SPX500, você poderia efetivamente olhar para esse mercado como USD / SPX500 ou Gold como XAU / USD muito parecido FXCM imprime a mercadoria.

Isso significa que, se um fundo de hedge em Hong Kong, Sydney ou Londres quiser comprar o SPX500, a primeira coisa que faria é colocar essa ordem em seu fornecedor de liquidez que lhes dá acesso ao mercado. Como esses fundos internacionais provavelmente não conseguem manter sua margem utilizável em USD, eles teriam que vender sua moeda local por USD para entrar nessa posição em outra moeda. Portanto, o que aconteceu primeiro, foi o pedido em um mercado internacional que exige uma troca de moedas para concluir a transação.

Este mesmo tipo de exemplo foi o centro da frente com os mercados de taxa de juros dos EUA em 2008-2009. Em todo o mundo, as principais instituições decidiram parar de perseguir o risco e começar a perseguir a segurança sob a forma de tesouros dos EUA. Para completar este voo por segurança, as principais instituições venderam mercados de ações globais, incluindo o SPX500, e se precipitaram para os tesouros dos EUA, o que fez com que os rendimentos e as ações caíssem e o dólar e as taxas aumentassem. Abaixo está um gráfico que mostra a mudança no mercado onde as principais instituições passaram de ações como o SPX500 no início de 2008 para títulos como o mercado de tesouraria dos EUA através do dólar norte-americano, fazendo com que o USD e as taxas fossem mais altos.

Aprenda Forex: Relacionamentos claros do Intermarket focalizados em torno do dólar americano.

Apresentado pelos Gráficos Marketscope da FXCM.

A questão se torna, o que está provocando esse movimento neste momento? Aquilo é o que a análise de Intermarket vem, porque o que se equilibra em um mercado torna-se um ponto de verificação para outro mercado para confirmar sua visão. Você pode se machucar facilmente se você ficar de baixa visão e achar que o USDOLLAR desce significa o SPX500 porque, como você pode ver, à medida que os mercados evoluem, também fazem as relações de Intermarket.

Você pode procurar outros mercados para confirmar a tendência.

Espero que isso comece a fazer sentido. Como comerciante de moeda, você pode procurar outros mercados que mostrem uma correlação significativa com sua moeda preferencial para confirmar seus pontos de vista. O que é mais, o FX é o mercado ideal para utilizar esse tipo de análise porque o FX deve ser limpo quando os multinacionais começam a se concentrar em um novo mercado.

Aprenda Forex: muitos comerciantes utilizaram SPX500 e amp; Correlação AUDUSD de 2007-2018t.

Apresentado pelos Gráficos Marketscope da FXCM.

Um tempo atrás, houve uma correlação significativa com o $ AUDUSD e o SPX500. During this time, Australia was raising interest rates and was during this time, AUDUSD was highly correlated to China and other Emerging Markets making AUDUSD – buy an ideal risk on trade along with other equity markets. Looking at this chart, you can see that a break higher in SPX500 would have helped confirm your trade on AUDUSD at the time the correlation was strong.

Key Correlations on SPX500, USDJPY, & UST 10YY for Q1 2017.

The key correlations that many traders and banks are keeping an eye on revolve around the three markets. The three markets that have been highly correlated since the beginning of the 2017 trading year have been stocks, US treasury yields, and lastly FX. More specifically, you can look to the SPX500 , UST 10-year yields, and the USDJPY which is all make a clear proxy for risk-on and risk-off market sentiment.

Learn Forex: Current Correlations YTD 2017 on Major Markets.

Looking above, to find a strong correlation, you simply need to focus on what is closest to 1 or -1 showing a negative correlation. Of course, any market against itself would be 1, so you can toss those out for helping you develop an overall view. But the clear correlations that are present (i. e. closest to 1) are USDJPY & 10-year yields at .817 & USDJPY & SPX500 at .8328 which gives you a trinity of risk-on and risk-off correlation.

What this means to traders like you and me is that if SPX500 or USDJPY is going to make a sustained look higher, we should see a break of resistance on both USDJPY and SPX500 as well as US Treasury 10-year yields for confirmation.

Learn Forex: SPX500 Key Resistance Level to Break for Sustained Push Higher.

Apresentado pelos Gráficos Marketscope da FXCM.

Learn Forex: USDJPY Key Resistance Level to Break for Sustained Push Higher.

Apresentado pelos Gráficos Marketscope da FXCM.

Learn Forex: UST 10YY Key Resistance Level to Break for Sustained Push Higher.

Apresentado pelos Gráficos Marketscope da FXCM.

Now that you're familiar with some key technical correlations across multiple asset classes, feel free to try this information out on a FREE Forex Demo Account with access to multiple markets.

It can be a costly mistake to only analyze the market you trade, while forsaking highly correlated markets. Correlations have been used since the days of Charles Dow to ensure that you’re not buying a false breakout while other correlated markets are signaling lower prices. In the current market, you can look to 10-year US Treasury Yields, USDJPY, and SPX500 to help you see if correlated markets are signaling in unison that risk-off is about to return, or if the move off the lows is just profit-taking within a larger correction.

To help you lessen the trader’s fait from taking the bait too early and finding yourself trapped in a long trade, wait for SPX500 to break, close, & hold 1,813. On USDJPY, wait for a break, close, & hold of 103.65. Look to a break, close, & hold of 2.86%.

--- Escrito por Tyler Yell, Instrutor de Negociação.

Para ser adicionado à lista de distribuição de e-mail da Tyler & rsquo; clique aqui.

Como um comerciante FX dedicado, você gostaria do seguinte?

Faster access to fundamental releases that is likely to move the markets Feedback on market movements in real time Real time Speculative Sentiment Index Readings Free One-Day Unlimited Access Trial Available Here.

Em caso afirmativo, o nosso DailyFX on Demand em tempo real é um serviço baseado em taxas que lhe dá acesso a nossa equipe de negociação profissional a partir das 6hs & ndash; 2pm ET Every trading day so you can get feedback on your trade setups, trade ideas while staying abreast of key market views and news the causes FX to move.

O DailyFX fornece notícias e análises técnicas sobre as tendências que influenciam os mercados monetários globais.

Próximos eventos.

Calendário econômico Forex.

O desempenho passado não é uma indicação de resultados futuros.

DailyFX é o site de notícias e educação do Grupo IG.

Intermarket Correlations.

Setiap instrumen di pasaran kewangan mempunyai hubungkait antara satu sama lain. Situasi di satu pasaran akan membawa kesan kepada pasaran yang lain. Intermarket correlation boleh dijadikan sebagai panduan untuk mendapat gambaran umum tentang pasaran.

Pastikan analisis anda tidak bergantung 100% kepadanya kerana sifat pasaran yang dinamik digerakkan oleh pelbagai faktor, adakalanya correlation akan berubah.

Jenis correlation.

Positive correlation.

Pergerakan pasaran sama antara satu sama lain.

Contoh currency pair positive correlation:

EUR/USD vs GBP/USD EUR/USD vs AUD/USD EUR/USD vs NZD/USD USD/CHF vs USD/JPY AUD/USD vs NZD/USD.

Negative correlation.

Pergerakan pasaran bertentangan antara satu sama lain. Juga dikenali sebagai inverse correlation.

Contoh pair yang bergerak secara berlawanan:

EUR/USD vs USD/CHF GBP/USD vs USD/JPY USD/CAD vs AUD/USD USD/JPY vs AUD/USD GBP/USD vs USD/CHF.

Zero correlation.

Pergerakan pasaran yang bergerak secara rawak dan tidak mempengaruhi satu sama lain.

Profile negara major currency.

Faktor ekonomi sesebuah negara banyak memainkan peranan dalam correlation. Mari kita lihat profil ringkas antara negara kuasa ekonomi dunia.

United State (US/Amerika)

Merupakan kuasa ekonomi terbesar dunia. Mempunyai defisit tinggi kerana lebih banyak import berbanding eksport. Ekonomi US boleh membawa kesan kepada negara lain di seluruh dunia kerana banyak negara ada hubungan perdagangan dengannya. Hampir semua negara menyandang matawang mereka dengan USD. Lazimnya pelabur akan memindahkan pelaburan mereka ke emas apabila mendapati dollar mengalami susut nilai (atas sebab inflasi). Wiki: en. wikipedia/wiki/United_States.

Merupakan wilayah ekonomi terbesar dunia. Terdiri daripada 19 negara iaitu; Austria, Belgium, Cyprus, Estonia, Finland, Perancis, Germany, Greece, Ireland, Itali, Latvia, Lithuania, Luxembourg, Malta, Belanda, Portugal, Slovakia, Slovenia, dan Sepanyol. Rakan dagangan terbesar adalah US. Apabila ada negara anggota yang bermasalah (contoh pada masa sekarang: Greece) akan membawa kesan kepada yang lain di dalam Euro Zone. Wiki: en. wikipedia/wiki/European_Union.

United Kingdom (UK)

Merupakan sebahagian dari kesatuan Eropah. Tetapi menolak untuk bersatu sebaliknya menggunakan matawang sendiri, pound sterling. US dan Euro Zone (atau lebih spesifik, Jerman) adalah rakan dagangan terbesar. UK adalah pengeluar tenaga walaupun diketahui sumber tenaganya terhad. Harga minyak dan gas memberi kesan secara lansung ke atas ekonomi UK. Wiki: en. wikipedia/wiki/United_Kingdom.

Jepun merupakan negara paling maju dalam teknologi. Mempunyai kepadatan populasi dan inflasi yang tinggi. Walaupun begitu, ekonomi Jepun tidak pernah lumpuh. Sumber terhad atas faktor bentuk muka bumi yang bergunung-ganang. Ekonomi bergantung sepenuhnya dengan eksport. Mengimport hampir 100% sumber tenaga. Wiki: en. wikipedia/wiki/Japan.

Negara yang terkenal sebagai pulau terbesar dunia. Ekonomi berasaskan komoditi seperti perlombongan emas, penternakan dan pertanian. China adalah negara pengimport terbesar. Ekonomi China membawa kesan lansung kepada Australia. Wiki: en. wikipedia/wiki/Australia.

Nova Zelândia.

Menjalankan industri pertanian dan pelancongan yang hampir sama dengan Australia. Ekonomi New Zealand banyak bergantung dengan eksport seperti bahan logam, lembu dan tenusu. Negara kedua selepas Singapura yang digelar sebagai mesra perniagaan dan menerima pelaburan dari luar kerana kelonggaran polisi. Wiki: en. wikipedia/wiki/New_Zealand.

Antara negara yang paling membangun di dunia. Banyak bergantung dengan sumber tempatan untuk dieksport. Mempunyai simpanan tenaga (minyak dan gas) terbesar. Wiki: en. wikipedia/wiki/Canada.

Suíça.

Salah satu negara terkaya dengan pendapatan per kapita yang tinggi. Mempunyai ekonomi dan matawang yang stabil. Syurga kepada penyimpan wang dan terkenal sebagai negara bank. Wiki: en. wikipedia/wiki/Switzerland.

Índice do dólar norte-americano.

Ia digunakan untuk mengukur kekuatan US dollar berdasarkan purata peratusan dengan matawang lain (rakan dagangan terbesar dengan US).

Euro (EUR), 57.6% Japanese yen (JPY), 13.6% Pound sterling (GBP), 11.9% Canadian dollar (CAD), 9.1% Swedish krona (SEK), 4.2% Swiss franc (CHF), 3.6%

Hubungan Forex dengan pasaran lain.

Juga dikenali sebagai Equity Market . Matawang tempatan diperlukan untuk membeli saham dari sesebuah negara. Contohnya, untuk membeli saham di US, pelabur Eropah perlulah menukar Euro ke USD. Lebih banyak demand terhadap saham negara tersebut, maka semakin banyak tukaran matawang akan berlaku. Sekiranya saham merudum, pelabur akan memindahkan dana mereka ke tempat yang lebih baik.

Positive correlation dengan currency:

Harga saham naik, nilai matawang akan naik. Harga saham turun, nilai matawang akan turun.

Positive correlation dengan AUD/USD dan USD/CHF. Australia adalah negara pengeluar emas ketiga terbesar di dunia. 25% matawang Switzerland disandarkan pada emas.

Negative correlation dengan USD/CAD. Minyak mentah juga dikenali sebagai “black gold”. Canada merupakan pembekal terbesar minyak kepada US. Hampir 2 juta tong sehari.

Merupakan perjanjian hutang oleh kerajaan atau syarikat kebangsaan. Pinjaman biasanya dibuat ke atas bank atau individu. Sekiranya anda pemilik bond, maksudnya kerajaan telah meminjam wang daripada anda. Walaupun pulangan yang kecil, tetapi merupakan perdagangan yang paling selamat kerana keuntungannya dijamin oleh kerajaan. Setelah mencapai tempoh matang, principal akan dikembalikan bersama dengan faedah yang lebih dikenali sebagai bond yield.

Bond yield.

Negative correlation dengan harga bond. Positive correlation dengan pasaran saham. Jadi apabila demand saham meningkat, maka nilai matawang akan meningkat juga. Boleh digunakan sebagai indicator untuk menjangka turun naik interest rate sesebuah negara.

Kategori instrumen.

High Yield.

Instrumen dagangan yang memberikan pulangan tinggi. Berisiko tinggi dan volatile. Saham, komoditi dan matawang dengan interest rate tinggi seperti GBP, NZD dan AUD.

Instrumen dagangan yang memberikan pulangan rendah. Berisiko rendah dan stabil. Juga dikenali sebagai instrumen “ Safe Haven “. Emas, bond dan matawang dengan interest rate rendah seperti JPY dan USD.

Situasi pasaran.

Juga dikenali sebagai Risk Appetite . Greed : Keadaan di mana tiada apa yang membimbangkan trader. Mereka yakin dengan pasaran dan cuba untuk membuat keuntungan yang banyak secepat mungkin. Mereka akan memindahkan dana dari instrumen low yield ke high yield.

Juga dikenali sebagai Risk Aversion . Fear : Keadaan di mana trader tidak mahu mengambil sebarang risiko. Sama ada mereka panik atau bimbang terhadap sesuatu yang telah terjadi kepada pasaran. Mereka akan memindahkan dana dari instrumen high yield ke low yield.

Manter o comércio.

Konsep carry trade adalah dengan meminjam (menjual) instrumen interest rate rendah dan gunakannya untuk membeli instrumen interest rate tinggi. Masihkah anda ingat dengan situasi pasaran Risk On?

Keuntungan dibuat dari perbezaan interest rate dua instrumen yang terlibat. Contohnya:

Anda meminjam dari bank dengan syarat perlu membayar 1% interest setiap tahun. Kemudian anda menggunakan wang pinjaman tersebut untuk membeli bond yang dijanjikan interest (keuntungan) 5% setahun.